Я накопил $50 000. Инвестировать в акции или купить квартиру?

Выгодное вложение накопленного капитала — острый вопрос для большинства людей. Как сохранить, защитить и приумножить заработанные деньги? Купить квартиру и сдавать в аренду или же инвестировать в ценные бумаги и другие активы? Каждый вариант имеет как свои плюсы, так и свои минусы. Разобраться в непростом вопросе помогут аналитики криптобиржи Currency.com.

Инвестиции делятся на два типа: рисковые и безрисковые. Безрисковыми инвестициями считаются банковские вклады и покупка государственных облигаций. Однако основная проблема безрисковых инвестиций в том, что доходность по ним едва покрывает официальную инфляцию. Особенно сейчас, в 2021 году, когда практически все Центральные банки мира смягчают монетарную политику, в результате чего национальные валюты обесцениваются сильнее, чем обычно. Например, инфляция в США составляет 5,4% в годовом выражении, а доходность по государственным облигациям со сроком погашения 10 лет составляет всего 1,35%.

С другой стороны, на фоне мягкой монетарной политики и отсутствия возможности инвестировать в облигации, у инвесторов не остается иного выхода, кроме как вкладывать средства в рисковые активы, например, в акции или недвижимость. За последний год цены на недвижимость и аренду значительно выросли, как и акции большинства известных компаний, которые и вовсе продемонстрировали рекордный рост. И все же, куда выгоднее вложить $50 000? В недвижимость или в акции?

Инвестиции в недвижимость

Очень часто люди полагают, что недвижимость приносит пассивный доход от сдачи в аренду. Это отлично выглядит на бумаге, ведь все что нужно сделать — купить квартиру с ремонтом и оплачивать коммунальные услуги. Реальность же такова, что срок окупаемости квартиры достаточно большой, не считая простоев жилья без арендаторов, крупных ремонтов и прочих затрат.

Допустим, вы приобрели квартиру с готовым ремонтом и мебелью за $50 тыс. и решили сдавать ее за $300 в месяц. За год аренда принесет вам $300 x 12 = $3 600. Какова будет рентабельность таких инвестиции или так называемый ROI (return on investment)?

ROI = $3 600 ÷ $50 000 × 100 = 7,2%

Получается, что ежегодно вы будете получать 7,2% от суммы инвестиций. Напомним, что инфляция в США на момент публикации материала составляет 5,5%, в России 6,5%, в Украине 8,5%, а в Беларуси 9,8%. Кроме того, эта упрощенная формула, и в нее не входят все дополнительные расходы, связанные с ремонтом, покупкой новой мебели или техники, расходы на форс-мажорные обстоятельства, например, затопление соседями, а также потребуется уплачивать подоходный налог со сдачи жилья в аренду. Получается, что отбить чистую стоимость недвижимости даже в лучшем случае получится только через 15-17 лет. Безусловно, ее стоимость вырастет за это время на 30% и даже 50%, и вы сможете продать ее за $70 000 или $75 000. Однако не стоит забывать, что полученная сумма с продажи будет облагаться подоходным налогом, а оставшаяся часть, с учетом инфляции за этот период, уже не позволит вам купить такую же квартиру.

Но и это еще не все. Покупка квартиры — не пятиминутное дело, которое можно осуществить парой кликов мышью на компьютере. Желающий купить и сдать квартиру должен:

• найти подходящую квартиру или иной объект недвижимости;

• собрать и подготовить необходимые документы для покупки;

• пройти все необходимые процедуры для покупки;

• при необходимости сделать ремонт;

• приобрести мебель и технику;

• опубликовать объявление;

• выбрать арендатора;

• подписать необходимые документы и сдать аренду;

• периодически приезжать, проверять, ремонтировать или что-то менять.

Этот список можно продолжать долго.

Арендаторы тоже могут добавить проблем, если вдруг решат съехать пораньше или не смогут вовремя оплачивать аренду. Предстоит поиск новых жильцов, из-за чего квартира будет простаивать. Да, в минус инвестиция уходить не будет, но и дохода также не принесет. В конечном счете, сдача недвижимости в аренду — это работа по плавающему графику.

Единственным плюсом недвижимости является ее надежность. Никто не сможет ее украсть, а вероятность сильного обесценивания очень низкая. В случае, если квартира находится в хорошем районе, ее стоимость будет падать медленнее, даже в кризис.

Инвестиции в акции

Здесь стоит начать с главного — инвестиции в ценные бумаги гораздо более простой процесс, чем покупка недвижимости. Все, что от вас требуется — открыть счет, предоставить документы, подтверждающие вашу личность, пополнить баланс на бирже, после чего купить интересующие вас активы. Обычно, вся процедура на Currency.com занимает несколько часов.

Для покупки акций и других ценных бумаг порог входа намного ниже, чем при покупке недвижимости. Или, если быть точнее, ценные бумаги более гибкий инструмент. Вы можете инвестировать частями, по мере поиска перспективных активов, можете инвестировать хоть $100, хоть $10 000, хоть весь имеющийся капитал сразу.

На фоне кризиса 2020 года, вызванного пандемией коронавируса, ведущие ЦБ мира были вынуждены печатать много денег, чтобы поддержать экономику, что привело к инфляции. Инвесторы были вынуждены покупать буквально все возможные рисковые активы, чтобы покрыть инфляцию и что-то заработать. В результате этого, фондовые рынки, сырьевые товары, криптовалюты и многие другие активы существенно выросли в цене и продолжают расти. Дело в том, что ужесточать монетарную политику скорее всего не будут еще несколько лет, пока экономика окончательно не восстановится. Это говорит о том, что доходность по облигациям и вкладам будет оставаться низкой, и инвесторы продолжат вкладывать средства в акции, поднимая их стоимость.

Средняя доходность фондового рынка США за последние пять лет составила около 20%. Например, за последние пять лет индекс S&P 500 показал среднегодовой рост в 20,5%, индекс Dow Jones – в 19%, а индекс технологического сектора NASDAQ — в 42%.

Давайте же посчитаем, что было бы при вложении тех же $50 тыс. в компании, входящие в S&P 500 (индекс, включающий в себя акции 500 крупнейших по капитализации компаний США). На криптобирже Currency.com вы можете купить токенизированный индекс S&P 500 за рубли, евро, доллар, белорусские рубли, а также с помощью криптовалют биткоин и эфириум, если вы храните в них свои сбережения.

Рентабельность (ROI) такой инвестиции будет примерно соответствовать росту индекса S&P 500, то есть 20%. Таким образом, окупаемость инвестиций может составить 5-7 лет, что в 3-4 раза быстрее окупаемости квартиры. К слову, с марта 2020 года индекс S&P 500 вырос на 110%, что уже могло принести вам прибыль +10% к полной окупаемости инвестиций. Однако бывают и периоды кризиса, когда фондовый индекс может рухнуть. Например, в момент официального объявления о начале пандемии, S&P 500 упал на 35%. И все же, после этого индекс быстро восстановился в цене и также как и в случае с недвижимостью, вероятность полного обесценивания актива практически равна нулю.

Для того, чтобы избежать временных потерь и сохранить заработанное на акциях, стоит руководствоваться одним правилом – когда экономика процветает, акции растут в цене. Когда наступает кризис, временно лучше переложить сбережения в облигации. Облигации – это долговое обязательство государства перед инвесторами. Доходность будет невысокой, однако средства будут гарантированно защищены от потерь. Для того, чтобы переждать самый мощный период кризиса и сберечь капитал, этого будет достаточно. Кроме того, вы можете диверсифицировать (распределить) риски по разным активам, например, включить в портфель золото, биткоин или другие активы. Благодаря этому, ваш портфель будет более устойчив к различным экономическим катаклизмам.

Инвестиции в биржевые активы, как и в недвижимость, тоже сложно назвать пассивным доходом. Периодически вам также потребуется следить за рынком, оценивать риски и принимать решения. И все же, инвестиции в ценные бумаги — более гибкий и потенциально более доходный способ пристроить собственные накопления.

На криптобирже Currency.com можно составить практически любой инвестиционный портфель, на любую сумму, поскольку клиентам доступно более 2000 токенизированных активов: акции, валюты, криптовалюты, облигации, ETF, фондовые индексы и сырьевые товары. Деятельность криптобиржи Currency.com регулируется Декретом Президента Республики Беларусь № 8 «О развитии цифровой экономики» и иными актами законодательства Республики Беларусь. Currency Com Limited имеет DLT-лицензию финансового регулятора Гибралтара, а также зарегистрирована в качестве MBS в FinCEN (США) и FINTRAC (Канада).